瑞银表示,神州数码管理层承认,短期内地经济前景存在不明朗因素,惟集团对内地长期经济看法仍充满信心,并相信集团的竞争优势,虽然内地经济增长放缓,但其3月份季度收入经营溢利按年增长分别20%及38%,证明集团可延伸带领内地科技分销市场。
报告表示,虽然内地消费疲弱,但预期神州数码7月份季度收入将按季及按年增长7%及15%,基於多元化收入因素,预期毛利有所改善,主要受惠於其咨询等增值服务扩大,较高毛利的软件之收入贡献增加,以及系统集成和分销服务减少。
瑞银表示,关注现时外围经济发展,假设影响收入导致减少,调低集团2013-14年盈利分别4%及3%,目标价由19元下调至17.5元,下调8%,惟该行维持对集团竞争优势之看法,因此维持「买入」评级。
神州数码昨日收报14.02港元。
【免责声明】本文仅代表作者个人观点,与IT09数码网无关。其原创性以及文中陈述文字和内容未经本站证实,对本文以及其中全部或者部分内容、文字的真实性、完整性、及时性本站不作任何保证或承诺,请读者仅作参考,并请自行核实相关内容。您若对该稿件内容有任何疑问或质疑,请联系本网将迅速给您回应并做处理。